Che cosa è un rapporto diffusione?

Un tipico rapporto di diffusione è una strategia opzioni progettato per trarre profitto da attività di mercato volatile, anche se è vero il contrario per backspreads. Questa strategia è fondamentalmente una strategia neutrale con un leggero sentimento rialzista o ribassista. Un commercio rapporto diffusione comporta l'acquisto e la vendita di quantità disuguali di opzioni a differenti prezzi di esercizio. La posizione rimane vantaggioso se il prezzo dell'attività sottostante rimane entro i prezzi di esercizio selezionati. Uno spread rapporto può essere progettato in molti altri modi.

La configurazione di un rapporto di diffusione è praticamente illimitata a causa dei prezzi di esercizio disponibili e rapporti illimitate che possono essere selezionati. La strategia può essere uno spread di credito o di uno spread a debito rispettivamente in un saldo a credito o di debito per l'investitore. L'investitore che desiderano operare rapporto spread dovrebbero usare software di opzione con rappresentazioni grafiche dei risultati possibili.

Strategie di opzioni, tra cui rapporto spread, rientrano in una delle tre categorie principali. Possono essere rialzista, ribassista o neutro. Una strategia rialzista prevede un movimento di prezzo positiva nel bene. Una strategia ribassista prevede un movimento negativo dei prezzi nel sottostante. Una strategia neutrale anticipa poco o nessun movimento del prezzo di mercato sottostante.

La diffusione rapporto utilizzando opzioni call è tipicamente uno spread verticale. L'investitore acquista un numero di chiamate ad un prezzo di esercizio inferiore e vende più chiamate a un prezzo di esercizio superiore. Il rischio teorico rialzo è illimitato, e il rischio di ribasso è limitato. Profit massima viene raggiunta a scadenza se il prezzo del sottostante al prezzo d'esercizio superiore selezionato.

Il rapporto chiamata spread inverso è più comunemente usato. L'investitore vende una chiamata ad un prezzo di esercizio e acquista diverse chiamate al prezzo d'esercizio più alto. Questa strategia prevede un ampio movimento dei prezzi nel sottostante. Questo commercio è normalmente avviato uno spread di credito. Il massimo profitto downside è limitato al credito ricevuto. Il profitto massimo rialzo è teoricamente illimitato.

La put rapporto tipico diffusione comporta l'acquisto di un certo numero di ingressi e vendita di un maggior numero di mette a un prezzo più basso. Il massimo profitto è realizzato al prezzo d'esercizio più basso. Il rischio teorico downside è illimitato, e il rischio al rialzo è limitato. Questa strategia spread può anche essere invertito, la creazione di un diverso insieme di punti di pareggio e scenari profitti / perdite. Spread inversa sono anche noti come backspreads.

Uno spread rapporto calendario o diagonale rapporto diffusione comporta l'acquisto e la vendita di opzioni con diverse date di scadenza e prezzi di esercizio. Il rischio associato a queste strategie complesse può variare. Il rapporto di diffusione diagonale può essere costruita in modo da sfruttare i mercati trend e mercati breakout. Questa strategia comporta una perdita se lo stock rompe bruscamente il basso nella direzione opposta della polarizzazione previsto.

Trading rapporto spread richiede formazione ed esperienza in negoziazione di opzioni. Software per il trading opzioni deve essere utilizzato per calcolare i possibili rischi e benefici del rapporto diffuse da configurare. Spread Rapporto sono strategie versatili che possono essere molto complicato. Fattori come la volatilità influenzeranno l'esito notevolmente.

  • Un tipico rapporto di diffusione è una strategia opzioni progettato per trarre profitto da attività di mercato volatile.